Las instituciones financieras mexicanas sancionadas por EEUU en 2025 ¿En qué va?
El panorama financiero entre México y Estados Unidos ha sufrido una transformación radical en los últimos once meses. Si bien históricamente las sanciones de la Oficina de Control de Activos Extranjeros (OFAC) se centraban en individuos específicos (los llamados "capos"), el 2025 ha marcado un punto de inflexión con la designación de cárteles mexicanos como Organizaciones Terroristas Extranjeras (FTO, por sus siglas en inglés) y la aplicación de medidas especiales contra instituciones financieras de cierto tamaño.
A continuación, desglosamos la situación actual de estas sanciones, quiénes son los afectados y qué significa esto para el sistema bancario nacional al cierre de noviembre de 2025.
La fragilidad del ecosistema financiero México–EE. UU. ante el nuevo paradigma de sanciones y controles por parte de EEUU que se sabe con superior poder político y económico.
Antecedentes: Del "Kingpin" al Terrorismo
Durante años, la herramienta principal de Washington fue la "Kingpin Act". Sin embargo, la crisis del fentanilo llevó al Departamento de Estado de EE. UU. a endurecer su postura. El cambio tectónico ocurrió en febrero de 2025, cuando el gobierno estadounidense designó oficialmente a ocho organizaciones criminales, incluidos el Cártel de Sinaloa y el Cártel Jalisco Nueva Generación (CJNG), como Organizaciones Terroristas Extranjeras (FTO).
Este cambio legal es crucial: ya no se trata solo de "narcotráfico", sino de "financiamiento al terrorismo". Esto permite al Tesoro perseguir no solo a quien mueve la droga, sino a cualquier entidad financiera que, por omisión o negligencia, facilite sus transacciones.
Bajo este nuevo paraguas y la aplicación de la Fend Off Fentanyl Act, el Tesoro puso la mira en instituciones financieras de tamaño mediano que operan legalmente en México, acusándolas de controles laxos que facilitan el lavado de dinero y la compra de precursores químicos.
El Caso de "Los Tres"
El evento más sísmico para la banca mexicana ocurrió a mediados de año. En julio de 2025, la red de control de delitos financieros de EE. UU. (FinCEN) y la OFAC emitieron medidas especiales contra tres instituciones financieras mexicanas específicas, identificándolas como "preocupación principal de lavado de dinero":
CIBanco
Intercam Banco
Vector Casa de Bolsa
¿Por qué fueron sancionadas?
A diferencia de los casos de lavado de dinero hormiga, EE. UU. alegó que estas instituciones facilitaron (intencionalmente o por fallas sistémicas graves) transacciones internacionales para empresas fachada que importan precursores químicos de Asia. En el caso de Vector, la situación se tornó política debido a su vínculo con figuras empresariales cercanas a la administración anterior (AMLO), lo que generó tensiones diplomáticas inmediatas.
Además de estos bancos, en octubre y noviembre de 2025, la OFAC amplió la lista negra sancionando redes de "negocios espejo": empresas farmacéuticas como Sumilab (vinculada a Los Chapitos) y, más recientemente, negocios de hospitalidad como Cucina del Porto y la red Hysa, acusados de lavar dinero para el CJNG y mafias albanesas.
Estado Actual (Noviembre 2025)
Al día de hoy, 29 de noviembre de 2025, la situación de las sanciones se encuentra en una fase crítica y de cumplimiento forzoso:
Restricciones Vigentes: Las medidas impuestas contra CIBanco, Intercam y Vector entraron en vigor total el 4 de septiembre de 2025. Aunque no todos sus activos están "congelados" en el sentido tradicional de un bloqueo total (SDN), se les ha prohibido operar cuentas de corresponsalía directa con bancos estadounidenses. En la práctica, esto las aísla del sistema financiero de EE. UU., dificultando enormemente sus operaciones en dólares y transferencias internacionales.
Defensa del Gobierno Mexicano: La administración de la presidenta Sheinbaum ha mantenido una postura defensiva, argumentando (a finales de junio y reiterado en septiembre) que el Tesoro no ha presentado "pruebas concluyentes" de lavado de dinero sistemático, sino fallas administrativas. Sin embargo, esto no ha detenido la aplicación de las restricciones estadounidenses.
Redes de Suministro: Las sanciones contra empresas como Sumilab siguen activas y se han endurecido. Cualquier empresa mexicana que interactúe con estas entidades corre el riesgo de "sanciones secundarias", es decir, ser sancionada simplemente por hacer negocios con alguien sancionado.
Impacto y Consecuencias
El efecto de estas medidas ha sido inmediato y profundo en tres niveles:
1. "De-risking" Acelerado
Los grandes bancos globales (JP Morgan, Citi, etc.) han comenzado a cortar lazos no solo con los bancos sancionados, sino con otras instituciones financieras mexicanas pequeñas (Sofipos, casas de cambio) por miedo al contagio. Esto se conoce como de-risking: es más barato cerrar la cuenta de un banco mexicano que arriesgarse a una multa millonaria por terrorismo.
2. Dificultades Operativas para Empresas
Las empresas medianas mexicanas que utilizaban bancos como Intercam o CIBanco para sus operaciones de comercio exterior (import/export) han reportado retrasos masivos, rechazo de transferencias y la necesidad urgente de migrar sus cuentas a bancos más grandes (como BBVA o Banorte), los cuales están aplicando procesos de debida diligencia (KYC) extremadamente lentos y estrictos.
3. Tensión Diplomática
La cooperación en inteligencia financiera entre la Unidad de Inteligencia Financiera (UIF) de México y el Tesoro de EE. UU. está en un momento tenso. Mientras EE. UU. exige acciones penales en México contra los directivos de estas entidades, México ha optado hasta ahora por multas administrativas, lo que Washington percibe como falta de voluntad política.
¿Qué esperar en 2026?
Mirando hacia los próximos meses, los expertos anticipan dos tendencias claras:
Foco en Criptoactivos: Las alertas recientes de FinCEN mencionan explícitamente "transmisión de fondos incluyendo moneda virtual". Se espera que las primeras sanciones masivas contra Exchanges de criptomonedas mexicanos o plataformas Fintech que no cumplan con la normativa antilavado lleguen a principios de 2026.
Responsabilidad Corporativa: Con la designación de FTO (terrorismo), los directores de cumplimiento y oficiales de los bancos mexicanos podrían enfrentar cargos criminales personales en EE. UU., no solo multas corporativas.
Conclusión
Al cierre de noviembre de 2025, el mensaje de Estados Unidos es claro: la tolerancia con el sistema financiero mexicano se ha agotado. La designación de los cárteles como terroristas ha cambiado las reglas del juego, y las sanciones contra CIBanco, Intercam y Vector son la prueba de que ninguna entidad es intocable. Para las empresas mexicanas, la prioridad ahora es la auditoría de sus proveedores financieros; operar con la institución equivocada ya no es solo un riesgo operativo, es un riesgo existencial.
